SIP vs Lumpsum Investment: क्या हैं फायदे, क्या जोखिम... निवेश के पहले डीटेल में समझें

SIP में निवेश के लिए आमतौर पर तय राशि निवेशक के चुने गए इंटरवल पर ऑटोमैटिकल डिडक्ट हो जाती है जबकि लंपसम में निवेशक एक बार में ही सारे पैसे निवेश कर देते हैं और बार-बार डिडक्शन का ट्रैक नहीं रखना होता।

SIP के फायदे

अपनी आमदनी के मुताबिक एक किस्त तय कर देने से अनुशासनात्मक तरीके से अपनी पूंजी प्रोडक्टिव लक्ष्य के लिए निवेश होती रहती है। इससे बाजार में जारी उतार-चढ़ाव को देखकर अचानक निवेश का फैसला बिना पूरी रिसर्च किए करने से निवेशक बच जाते हैं। इससे उन्हें बड़े घाटे का सामना नहीं करना पड़ता।

अगर बाजार नीचे जा रहा हो तो निवेशक MF की ज्यादा यूनिट्स हासिल करते हैं जबकि बाजार ऊपर जा रहा हो तो उन्हें कम यूनिट्स मिलती हैं। इसके चलते लॉन्ग-टर्म में प्रति यूनिट औसतन कीमत सीमित ही रहती है और निवेशक के ऊपर ज्यादा बोझ नहीं पड़ता।

इसका एक फायदा है ऑटो-डेबिट फीचर जिसे चुनने से किस्त खुद-ब-खुद कट जाती है। यानी भविष्य में फायदे के लिए एक राशि जमा होती ही रहती है और भूल जाने पर या कभी बाजार को देखकर शॉर्ट टर्म में नकारात्मक संकेत महसूस होने पर बिना-सोचे समझे किस्त रोकने का जोखिम कम हो जाता है।

SIP सबसे ज्यादा फायदेमंद उन लोगों के लिए होती है जिनके पास एक साथ निवेश के लिए ज्यादा फंड ना हो। खासकर जिनकी नई-नई नौकरी लगी हो, वे पैसे बचाने की आदत डालने के लिए एक छोटे से अमाउंट के साथ SIP में निवेश शुरू कर सकते हैं।

लंपसम के फायदे

एक साथ बड़ी राशि निवेश करने से ज्यादा रिटर्न की संभावना भी बढ़ जाती है। इसका फायदा तब ज्यादा हो सकता है जब बाजार में हालात अनुकूल हो और ज्यादा रिटर्न हासिल करने के लिए बड़ी राशि निवेश को उपलब्ध हो।

इसमें सबसे ज्यादा अच्छी बात है निवेश का वक्त तय करने की आजादी। जरुरी नहीं कि हर महीने निवेश के लिए अमाउंट हो ही। ऐसे में जब निवेश का मौका मिले, तुरंत उसका फायदा उठाया जा सकता है।

SIP के जोखिम

जो लंपसम का फायदा है, वही SIP का नुकसान। इसमें हर महीने एक तय राशि कटने को लेकर सीमित कंट्रोल ही निवेशक के पास होता है और इसे बाजार की स्थिति के हिसाब से बदला नहीं जा सकता। बाजार में उतार-चढ़ाव के आधार पर अपने फैसले को बदलना मुश्किल होता है। स्थिति अनुकूल होने पर बड़ी राशि भी निवेश नहीं की जा सकती जिससे रिटर्न्स पर असर पड़ता है।

लंपसम के जोखिम

इसमें निवेश बाजार की स्थिति के ऊपर बहुत ज्यादा निर्भर करता है। अगर यह टाइमिंग गड़बड़ हो गई तो बड़ा घाटा हो सकता है। इसमें एक बड़ी राशि को लेकर निवेशक को फैसला करना होता है, इसलिए जोखिम भी ज्यादा होता है।

किसमें करें निवेश?

कुछ फैक्टर्स ऐसे हैं जिनके आधार पर निवेश का फैसला किया जा सकता है, जैसे निवेश शॉर्ट टर्म करना है या लॉन्ग टर्म, बचत का लक्ष्य क्या है, आपकी जोखिम लेने की क्षमता क्या है और कितने वक्त के लिए आप अपनी राशि लॉक कर सकते हैं।