Unit Linked Insurance Plans: बजट 2025 ने किया साफ, अब कैपिटल गेन्स के तहत आएंगे ULIP, निवेशकों पर क्या असर?

केंद्रीय बजट 2025 पेश करते हुए वित्त मंत्री निर्मला सीतारमण ने ऐलान किया कि 1 अप्रैल, 2026 से Unit Linked Insurance Plans (ULIPs) जिनका सालाना प्रीमियम ₹2.5 लाख से ज्यादा हो, उन पर अब आयकर कानून, 1961 के सेक्शन 10(10डी) के तहत टैक्स से छूट नहीं मिलेगी। उन्होंने बताया कि ऐसी पॉलिसी अब कैपिटल गेन्स के तहत टैक्स के दायरे में आएंगी।

वहीं, एक साल से ज्यादा की पॉलिसी पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन्स पर 12.5% टैक्स लगेगा। दरअसल, इसे लेकर पहले कन्फ्यूजन रहती थी कि ज्यादा प्रीमियम वाले ULIP दूसरे स्रोतों से आमदनी की श्रेणी में आएंगे या LTCG के।

नए फ्रेमवर्क में ULIPs को इक्विटी म्यूचुअल फंड्स के स्तर पर ले आता है और इन पर टैक्स दूसरे कैपिटल मार्केट इंस्ट्रुमेंट की तरह ही लगना सुनिश्चित करता है। अब ULIP में लगने वाला टैक्स तय हो जाने से ऐसे निवेशकों पर असर पड़ेगा जो पहले इसे संपत्ति जोड़ने का असरदार तरीका मानते हैं।

पहले सुनिश्चित सम से प्रीमियम 10% ज्यादा होने पर भी सम को कैपिटल गेन नहीं मानते थे लेकिन अब मानेंगे। पहले भी सम पर टैक्स से राहत नहीं मिलती थी लेकिन किस श्रेणी के तहत इस पर टैक्स लगना चाहिए, इसे लेकर साफ नियम नहीं थे।

इसके पहले फाइनेंस ऐक्ट 2021 के तहत ULIP के तहत ₹2.5 लाख से ज्यादा के प्रीमियम पर टैक्स की छूट सीमित कर दी गई थी। इसके जरिए टैक्स बचत के तरीकों के गलत इस्तेमाल को रोकने की कोशिश की गई थी। वहीं, निवेशक अब समय रहते सटीकता के साथ अपना टैक्स कैलकुलेट कर सकेंगे।

निवेशकों को अपने ULIP के बारे में फैसला लेते वक्त यह भी देखना होगा कि शॉर्ट टर्म और लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन्स क्या होंगे। इक्विटी निवेश पर लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन्स के लिए टैक्स रेट सामान्य आमदनी से कम रहता है जिससे लॉन्ग-टर्म निवेशकों को फायदा मिल सकता है।

नए बदलाव के साथ ही ULIP के लिए टैक्स फ्रेमवर्क को बेहतर कर दिया गया है और अलग-अलग तरीके के निवेश उत्पादों पर एक समान नियमों लागू कर दिए गए हैं।

ULIPs बीमा ब्लान की ऐसी कैटिगिरी होते हैं जो बीमा और निवेश को एक ही में जोड़ देते हैं। ऐसे प्लान्स बीमा और मार्केट से जुड़े रिटर्न्स, दोनों के फायदे देते हैं। निवेश का एक हिस्सा बीमा कवर में लग जाता है जबकि बचा हुआ हिस्सा इक्विटी और डेट इंस्ट्रुमेंट्स में लगता है।